Ripple står overfor Storbritannias parlament om volatilitet, sikkerhet og fordeler med Crypto
En høring om kryptovaluta og blockchain i Storbritannias parlament gir litt ny innsikt i Ripples nylige prestasjoner og generelle filosofi.
Blant høydepunktene bekreftet direktør for reguleringsrelasjoner Ryan Zagone at 120 finansinstitusjoner nå bruker Ripples programvare – og to av disse klientene har så langt sendt rundt en milliard dollar, hovedsakelig i bedriftsbetaling.
Her er en titt på hva Zagone hadde å si da han møtte en anspent runde med avhør om Ripples betalingsteknologi RippleNet, Ripples mynt XRP og fremtiden for bankvirksomhet på blockchain.
Hva er fordelen med å bruke Ripples teknologi?
“Vi fokuserte på betalinger over landegrensene der det tidligere var en ganske smertefull prosess. Grenseoverskridende betaling vil ta to til fire dager, du vil ikke kunne spore betalingen, og du kjente ikke gebyrene på forhånd.
Så det var ikke dager senere da pengene dine ble levert, at du kunne finne ut hvor mye som ble tatt ut som et gebyr. Og du gikk egentlig inn i en svart boks – du kunne bokstavelig talt sende en boks med kontanter og få bedre sporing og sikkerhet …
Så vi innså at det var et sentralt smertepunkt i betalinger over landegrensene som begrenset forbrukernes bruk. Hvis de sender penger hjem, ble det også en nøkkelgrense for økonomisk vekst for små selskaper som ønsket å begynne å vokse internasjonalt, importere råvarer eller eksportere varer. De klarte ikke å håndtere denne svært komplekse betalingssyklusen på fire dager, så de fleste av dem trakk seg tilbake fra internasjonal vekst og ville bare fokusere innenlands.
Så vi tok teknologien. Vi bygde to produkter med den. For det første er en teknologi som gjør det mulig for banker å foreta sanntidsbetalinger i løpet av fire sekunder i stedet for fire dager. Vi garanterer avgiften foran, slik at avsenderen vet nøyaktig hvor mye avgiften vil være og har sporing i sanntid, slik at de kan spore den hele veien gjennom. Slik at bankene kan koble seg til valutaene de bruker i dag.
Det er to deler av en betaling. Du må være i stand til å koble til, og du må ha den utenlandske valutaen. Så, vårt første produkt lar bankene bare koble til når banken allerede har den utenlandske valutaen. Det er et sentralt problem i betalinger som ingen har løst, og det er hvordan du kobler til valutaer som er utenlandske eller eksotiske eller som ikke har et veldig høyt volum, så si nivå 2 eller nivå 3-valutaen din. Så et eksempel kan være meksikansk peso til koreansk vant. Det er betalingskrav, men det er veldig vanskelig å finne et marked mellom de to valutaene.
Så det vi har tatt er et andre produkt som bruker den digitale eiendelen, og vi har brukt det som en bro for å koble disse vanskelig tilgjengelige valutaene – det er XRP – det blir denne broen. Den bruker samme teknologi som understøtter Bitcoin-valutaen, men vi bruker den ikke som en valuta. Her vil Bitcoin-modellen, si, erstatte euro eller pund eller amerikanske dollar og bruke Bitcoin til å kjøpe kaffe. I vår modell tar vi den samme teknologien, og vi kobler eksisterende valutaer sammen mer effektivt. XRP kontrolleres ikke av oss – det er en åpen kildekodeplattform. Vi bruker bare åpen kildekode-teknologi, og vi har bygget det inn i produktet vårt. Det er en tett sammenheng mellom oss og valutaen ettersom markedet har begynt å forstå det. Virkeligheten er at det er åpen kildekode. Vi som selskap kunne forsvinne, og at teknologien kunne fortsette å eksistere. ”
Hvordan bruker banker Ripple i dag?
“Vi har signert over 120 finansinstitusjoner til nettverket for at de skal kunne aktivere sanntidsbetalinger. Fokuset er på pengeoverføringer, som nå er live. Vi har flere banker som har lansert overføringstjenester og bedriftsbetalinger – spesielt for betalinger som må gjøres umiddelbart eller helt ned til sent for å kontrollere nøyaktig hva som blir levert. Dette fyller et produktgap som de fleste banker hadde.
Vi har 120 finansinstitusjoner som bruker det. Vi har hatt et par kunder som har sendt rundt 1 milliard dollar hittil, hovedsakelig bedriftsbetalinger, og vi har noen mindre verditall rundt overføringer. Disse produktene lanseres akkurat nå. ”
Hvis verdien av XRP skulle endres dramatisk, hva er konsekvensene?
“Så betalingen går inn i XRP som en bro og ut av den umiddelbart, slik at den ikke blir utsatt for XRP-prisen før eller etter betalingen. Det er bare i løpet av de to eller tre sekundene det blir konvertert gjennom, så prisvolatiliteten betyr bare noe i løpet av de nøyaktige få sekundene du betaler.
Et viktig poeng å gjøre er at det er to forskjellige produkter – ett produkt bankene bruker i dag er live og bruker ikke XRP – så bankene kobler til sine egne eksisterende kontoer. Vi har et andre produkt vi tester nå, som er i pilot med Western Union, MoneyGram og noen andre som bruker XRP som ikke er et live produkt. Så bankene vi ser på nettverket vårt bruker ikke XRP akkurat nå. Vi ser på veien for hvordan de kan utvide rekkevidden gjennom XRP.
Vi ser en evne til å utnytte den for bedre å møte kundenes behov, så på penge- og bedriftssiden for muligheten til å synkronisere data. Vi gjør dette mye mer effektivt og til mye lavere pris. Våre tidlige modeller har funnet ut at bankene sparer rundt 60% på betalingskostnadene ved å bruke vår teknologi, så det er en vesentlig reduksjon som begynner å åpne markedet for nye typer betalinger, som veldig små betalinger til lavere kostnad og mer effektivitet. ”
Bortsett fra bankvirksomhet, hvilke andre områder som kan forbedre blockchain-teknologien?
“Vi ser bruksområder rundt verdipapirhandel – noe som gjør det mer effektivt – handelsfinansiering og digital identitet som noen av de andre viktige løsningene i markedet. Vi jobber ikke med dem direkte – eller i det hele tatt – men det er andre selskaper. Det virker veldig lovende.
Med muligheten til å ha mer gjennomsiktighet i systemer, kan du ha mer sikkerhet om hvem som eier hvilken type faktura eller hvor betalingen eller transaksjonen er i strømhandelsfinansieringsprosessene. Vanligvis tar det flere dager, så det går i en svart boks som betalinger …
Dette gir deg mye mer synlighet for brukssakene. ”
Hvordan vil du stoppe kriminelle fra å misbruke Ripples technoogy?
“Vi har tatt denne teknologien og spesialisert den for bedriftsbruk, så vi er leverandør til den finansinstitusjonen. At finansinstitusjonen er regulert – de har krav til hvilken type leverandører de bruker – så de reviderer systemene våre. De reviderer løsningene våre. Vi gjør også tredjepartsrevisjoner for å sikre at det er enterprise grade teknologi vi leverer. “
Hvordan stopper du anonymitet i blockchain?
“Det er ikke anonymt. Selv om du kanskje ikke vet identiteten til personen, kan du se kontoen til personen, og du kan se historikken til alle transaksjonene fra den kontoen. Så det gir deg mye mer synlighet enn for eksempel sammenlignet med kontanter, hvor du ikke kan spore det i det hele tatt. Så det er allerede mye mer av denne evnen til å se historien til poster med denne open source-teknologien. Lovhåndhevelse har blitt ganske smart til å spore det og sette sammen mønstre for å identifisere kontoer, så det er allerede nye lag med synlighet som du ikke har med kontanter, og du ikke hadde med tradisjonelle systemer.
Ripple kom med en anbefaling til G20 om å gi et rammeverk som krever KYC-krav til hvitvasking av penger og forbrukerbeskyttelse for børser i det virtuelle valutarommet, for å bringe aktiviteten inn i regelverket og sørge for at risikoen er inneholdt.
Kan land virkelig stole på blockchain-teknologi?
“I fjor kjørte vi et proof-of-concept med Englands bank, hvor de testet programvaren for å muliggjøre nye funksjoner i sine egne systemer. Det var et veldig vellykket proof-of-concept, og de har lagt til noen av disse mulighetene i planen for fremtidige systemer. Så vi ser at dette har blitt testet på teknologien, og i løpet av den løpetiden, enterprise grade – så bra for en bank eller bedrift.
Å bruke noen av teknologiene i den modenhetsfasen er en veldig lik syklus vi ser med andre teknologiske gjennombrudd. Jeg vil bruke bilen som eksempel. Ford Model T var den første allment tilgjengelige bilen, og det var mye sprøytenarkoman rundt det, omtrent som det er mye sprøytenarkoman rundt blockchain. Hype er det kan løse alle våre problemer, og det vil gi oss verdensfred i prosessen.
Det er mye hype akkurat nå som Model T da den først kom ut. Det ene designet tillot oss ikke å oppfylle alle brukssakene som ville løse. Bilen gikk gjennom en lang periode med spesialiseringer, så det er et bredt utvalg av modeller spesialisert for brukstilfeller. 18-hjulet ditt for å flytte varer, minibussen for å flytte familien din, sportsbilen din for å bevege seg raskt. Hver av dem har forskjellige risikoer, parametere og avbøtende midler for å sikre at de er trygge. De er alle spesialiserte. Vi er i den spesialiseringsprosessen nå for blockchain. Så ta det og modifiser det, og spesialiser det for disse forskjellige brukssakene. “
Hvorfor er ikke XRP et verdipapir eller en egenkapital?
“XRP er åpen kildekode, noe som betyr at det er mange deltakere som benytter seg av denne teknologien. Det er virtuelle valutavekslinger som selger det til privatkunder. De gjør det enten som et investerings- eller betalingsverktøy. Dette er børser som ikke er relatert til Ripple. Vi, som et selskap, bruker vi den samme open source-teknologien. Vi selger den ikke til privatkunder, så vi selger den bare til institusjonelle markedsprodusenter og finansinstitusjoner. Vi har en lisens fra staten New York for å dekke den aktiviteten – en BitLicense. Det tillater oss ikke å selge til privatkunder – til deg eller meg. Så vi selger til institusjonelle parter, og vi har også et partnerskap for salg på åpent marked, men det er ikke det – vi selger ikke direkte til deg eller meg, bare til finansinstitusjoner.
Det er børser som bruker den åpen kildekode-teknologien. Det er teknologi som ikke kontrolleres av selskapet vårt som eksisterte før selskapet vårt, utenfor vår kontroll. Vi bruker det bare som et verktøy, så de selger det på markedet – andre børser er det.
Du vil kjøpe [XRP] på en virtuell valutaveksling fra andre parter som har XRP. Halvparten av XRP er åpen i markedet på børser. Du vil kjøpe den på børsen fra en fest som ønsker å selge den. Gitt denne dynamikken, bruker vi som selskap denne teknologien i bedriftsområdet. Det er også børser som selger det i forbrukerområdet. Vi har bedt om en global anbefaling for lisensiering av disse børsene for å sikre at det er forbrukerbeskyttelse, AML og sikkerhets- og lydtiltak for å sikre at disse børsene også er trygge. “
Hvis XRP ble oftere brukt, hvordan ville myndighetene og regulatorene reagere på et privat selskap som sentralt kontrollerer en kryptobryggingsvaluta?
“Vi har vært veldig involvert med regulatorer for å få tilbakemelding på hvordan teknologien skal utvikles – for å identifisere risiko og redusere risikoen, slik at pengene som beveger seg i dag, la meg være tydelige, ikke bruker XRP.
Vi har to forskjellige løsninger. Løsningen som er live bruker ikke XRP, så pengene som flyttes i dag er bare fiat valuta til fiat valuta.
Nå ser vi på å utnytte XRP som en bro inn i vanskelige valutaer, der det ikke er noen enkel tilkobling i dag. Det har vært i pilot i omtrent tre år nå. Vi har gått veldig sakte i den prosessen for å forsikre oss om at vi merker av for alle boksene, vi vurderer alle risikoene og reduserer dem. Så vi har seks piloter på gang akkurat nå som har lykkes med å gi betalingsselskaper rekkevidde til nye markeder. De er fortsatt i pilot. De tester fortsatt disse og lærer hvordan vi kan sikre at vi gjør det trygt.
Valutaen – for å gjenta – den styres ikke av Ripple. Vi har en konsentrasjon av eierskap, men vi kontrollerer ikke den plattformen. Denne plattformen er åpen kildekode, og eksisterte før selskapet vårt. Vi kom og sa: «Hei, vi synes det er veldig interessant teknologi. La oss bygge et selskap som utnytter det. ” Men vi skapte det ikke, og vi kontrollerer det ikke. Så det er et skille der. Vi kan gå bort. Vi kan mislykkes og gå bort i morgen, og XRP og den hovedboken vil fortsatt eksistere. ”
Hvordan skal myndighetene klassifisere teknologier som XRP?
“Det er mange forskjellige kategorier vi ser komme til markedet, avhengig av hvordan teknologien brukes. I USA har skattemyndighetene – vår skattemyndighet – ansett dem som eiendeler, akkurat som eiendom. CFTC sier at noen bruksområder og noen design av disse ser ut som varer. Securities and Exchange Commission sier at noen ser ut som verdipapirer, ok, ICO-ene. Så vi ser forskjellige kategorier, avhengig av hvordan de er konstruert og brukt. Vi forventer at samtalen vil fortsette etter hvert som teknologien utvikler seg. ”
Fant den amerikanske regjeringen at Ripple ikke var i samsvar?
“I 2014 gjorde den amerikanske regjeringen en gjennomgang av all vår virksomhet og fant ut at et av datterselskapene våre var veldig tidlig registrert, og vi hadde ikke tilstrekkelig compliance-program på plass for noe av aktiviteten. vi gjorde. Vi var enige i den vurderingen. Det var en tilbakevirkende vurdering. Vi hadde en forliksavtale om det. Vi betalte en bot og ble enige om å få på plass et fullstendig overholdelsesprogram. Det er en tre eller fire års avtale. Vi har gjort det. Vi har oppfylt alle kravene i avtalen til dags dato, og vi hadde ingen slike funn siden. “
Sjekk de siste nyhetsoverskriftene
